Instagram story viewer> @legacy_fo> Posts

Legacy Family Office

@legacy_fo

45

followers

125

following

הבית שלך לתכנון פיננסי כולל.
אנו מתמחים בבניית אסטרטגיית ארוכת טווח, תוך ניצול הטבות מס והוזלת עלויות למיקסום תיק הנכסים המשפחתי🎯

POSTS STORIES REELS TAGGED

הבינה המלאכותית כבר מזמן לא שייכת רק לעולם הטכנולוגיה.
היא משנה תעשיות שלמות, מגדילה השקעות בתשתיות, שבבים ומרכזי נתונים, ומשפיעה באופן ישיר על החברות הגדולות בעולם ועל שוקי ההון.

אבל ככל שההתלהבות גדלה, עולה גם השאלה המתבקשת: האם אנחנו רק בתחילתה של מהפכה כלכלית ארוכת טווח, או שחלק מהציפיות כבר מגולמות במחירים בצורה אגרסיבית מדי?
בתקופות כאלה קל מאוד להיסחף אחרי הכותרות, אחרי מניה שעלתה עשרות אחוזים או אחרי הטרנד הבא.

דווקא כאן נדרשת הסתכלות רחבה יותר: להבין אילו חברות באמת מייצרות ערך, היכן קיימים סיכונים, כיצד לפזר נכון את ההשקעות ואיך לשמור על תיק שמתאים למטרות שלכם ולא לרעש של השוק.

ב־Legacy Family Office אנחנו לא בונים אסטרטגיה סביב טרנד אחד. אנחנו מסתכלים על התמונה המלאה, על רמת הסיכון, אופק ההשקעה, פיזור הנכסים והיעדים האישיים של כל משפחה.

כי גם בתקופה של שינוי טכנולוגי עצום, השקעה נכונה מתחילה קודם כול בניהול נכון.
Legacy Family Office
השקעות. תכנון. שקט נפשי לדורות.

*המידע הינו כללי בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה, הצעה או הזמנה לביצוע פעולה בנייר ערך כלשהו. by @legacy_fo

0

0

2 days ago

השוק לא מחכה לתוצאות הבחירות. הוא מתמחר אותן מראש.
ככל שמתקרבים לבחירות בארה״ב, המשקיעים מנסים להבין לא רק מי יוביל, אלא איזו מדיניות כלכלית עשויה להגיע אחר כך.
מיסוי, רגולציה, הוצאות ממשלה, סחר ומדיניות כלכלית יכולים להשפיע על סקטורים שונים ועל תמחור הנכסים עוד לפני שהקלפיות נסגרות.
ולכן תקופות בחירות יכולות להביא איתן תנודתיות גבוהה יותר.

אבל כאן מגיע החלק המעניין:
היסטורית, לזהות המפלגה שניצחה הייתה חשיבות קטנה יותר לביצועי השוק ממה שנהוג לחשוב.
מחקרים שבחנו את בחירות האמצע בארה״ב מצאו שהשוק מושפע במידה רבה מאי-הוודאות סביב המדיניות, ולא רק מזהות המפלגה שמנצחת.

ומה קורה אחרי הבחירות?
ברגע שחלק מסימני השאלה נעלמים, השוק יכול להתחיל לתמחר מציאות ברורה יותר.
מאז 1974, בשלושת החודשים שלאחר בחירות אמצע בארה״ב, מדד S&P 500 הניב בממוצע כ־5.7%, כאשר 11 מתוך 13 התקופות שנבדקו הסתיימו בעלייה.*

אבל בחירות הן רק חלק מהתמונה.
ריבית, אינפלציה, צמיחה, רווחי החברות והמצב הגיאופוליטי ממשיכים להיות גורמים משמעותיים הרבה יותר לאורך זמן.
לכן השאלה למשקיע היא לא רק:
מי ינצח בבחירות? אלא:
מה השוק כבר מתמחר, ואיזו מדיניות עשויה לשנות את התמונה?

ב-Legacy Family Office אנחנו מסתכלים מעבר לכותרת הפוליטית ובוחנים את המשמעות הכלכלית שמאחוריה.
Legacy Family Office
יותר ממספרים. תמונה פיננסית רחבה.

*נתונים היסטוריים אינם מבטיחים ביצועים עתידיים.
המידע הינו כללי בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה, הצעה או הזמנה לביצוע פעולה בנייר ערך כלשהו. by @legacy_fo

4

0

13 days ago

בחירות בישראל הן אירוע פוליטי, אבל שוק ההון מסתכל עליהן דרך משקפיים כלכליים.
למה? כי הממשלה שתקום תקבע בין היתר את תקציב המדינה, היקף ההוצאות, מדיניות המסים והרפורמות הכלכליות.

והחלטות כאלה יכולות להגיע ישירות לשווקים:
השקל - אי־ודאות ועלייה בתפיסת הסיכון עשויות להשפיע על שער המטבע.
אג״ח ממשלתיות - חשש מגירעון וחוב גבוהים יותר יכול להעלות את התשואה שהמשקיעים דורשים מהמדינה.
הבורסה - בנקים, נדל״ן, תשתיות וחברות נוספות עשויים להגיב אחרת בהתאם למדיניות הצפויה.
משקיעים זרים - יציבות פוליטית ומדיניות כלכלית הן חלק מהשיקולים בהחלטה אם וכמה הון להפנות לישראל.
לכן השאלה בשוק ההון היא לא רק מי ינצח בבחירות, אלא איזו מדיניות תגיע אחריהן ואיך היא תשפיע על הסיכון ועל ההזדמנויות.

ב־Legacy אנחנו מסתכלים גם על האירועים שמעצבים את סביבת ההשקעות, לא רק על מה שקורה בתוך השוק עצמו.
כי ניהול הון נכון מתחיל בהבנת התמונה הרחבה.
Legacy Family Office- יותר ממספרים. תמונה פיננסית רחבה.

*המידע הינו כללי בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה, הצעה או הזמנה לביצוע פעולה בנייר ערך כלשהו. by @legacy_fo

5

1

a month ago

במשך שנים NVIDIA הייתה מזוהה בעיקר עם כרטיסים גרפיים וגיימינג. היום הסיפור שלה שונה לחלוטין.

היא נמצאת בלב המרוץ העולמי לבינה מלאכותית, לא רק בזכות השבבים שלה, אלא בזכות תשתית שלמה שמאפשרת לחברות להפעיל ולאמן מערכות AI בקנה מידה עצום.
מעבדי GPU, מערכות מחשוב, תקשורת מהירה בין אלפי שבבים ותוכנה. במילים אחרות: NVIDIA מוכרת את כוח המחשוב שעליו נבנה חלק משמעותי מעולם ה־AI.
והדוח החדש שפורסם ב־26 באוגוסט ממחיש את גודל המגמה.

ברבעון השני של שנת הכספים 2027 NVIDIA דיווחה על הכנסות שיא של 96.2 מיליארד דולר, עלייה של 106% לעומת השנה הקודמת.
מתוכן, 89 מיליארד דולר הגיעו מתחום מרכזי הנתונים, שצמח ב־117% בתוך שנה.
והחברה עדיין לא מאותתת על האטה: לרבעון הבא היא צופה הכנסות של כ־108 מיליארד דולר.

במקביל, פלטפורמת Vera Rubin החדשה כבר נכנסה לייצור מלא ומתחילה להגיע לתשתיות של שחקניות ענק כמו Google Cloud, Microsoft Azure ו־Oracle.
אבל דווקא כשהמספרים כל כך גדולים, מתחילה השאלה המעניינת למשקיעים.
כמה זמן יכול קצב הצמיחה הזה להימשך?
ההשקעות העולמיות בתשתיות AI ממשיכות לגדול, אבל גם התחרות, עלויות התשתית, מגבלות האספקה והסיכונים הגיאופוליטיים הופכים משמעותיים יותר.

לכן NVIDIA היא כבר הרבה יותר מסיפור על שבב או על מניה שעלתה.
היא נמצאת במרכז שאלה כלכלית גדולה בהרבה:
אם AI הופך לתשתית של הכלכלה החדשה, מי יספק את כוח המחשוב שעליו היא תיבנה?

ב־Legacy Family Office אנחנו מסתכלים מעבר לכותרות ולמספרים, ובוחנים את המגמות, ההזדמנויות והסיכונים שמעצבים את הכלכלה של המחר.

*המידע הינו כללי בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה, הצעה או הזמנה לביצוע פעולה בנייר ערך כלשהו. by @legacy_fo

1

0

a month ago

הריבית בארה״ב עשויה לחזור ולעלות. אבל מה זה אומר בפועל למשקיעים?

נכון להחלטה האחרונה, הפד השאיר את הריבית בטווח של 3.5%–3.75%. אלא שהאינפלציה עדיין גבוהה מהיעד, והאפשרות להעלאת ריבית נוספת חזרה לשולחן.

אם זה יקרה, ההשפעה יכולה להגיע כמעט לכל פינה בשוק.
מניות: ריבית גבוהה מייקרת את הכסף ומפחיתה את הערך הנוכחי של רווחים עתידיים. לכן חברות צמיחה וטכנולוגיה עשויות להיות רגישות במיוחד.
אג״ח- עליית ריבית יכולה להעלות את התשואות ולהוריד את מחירן של אג״ח קיימות, בעיקר באג״ח ארוכות.
דולר- ריבית גבוהה יותר בארה״ב עשויה לתמוך בדולר, משום שנכסים דולריים הופכים אטרקטיביים יותר למשקיעים.
נדל״ן ואשראי- כשהכסף מתייקר, גם מימון של חברות, משכנתאות ועסקאות נדל״ן הופך יקר יותר.

אבל יש כאן נקודה חשובה:
השוק לא מגיב רק להעלאת הריבית. הוא מגיב בעיקר למה שלא ציפה לו.
אם העלאה כבר מגולמת במחירים, ההשפעה יכולה להיות מתונה. הפתעה מצד הפד יכולה לייצר תגובה חדה הרבה יותר.

ולכן ב־Legacy אנחנו לא מסתכלים רק על השאלה האם הריבית תעלה, אלא על האופן שבו שינוי כזה עשוי להשפיע על כל רכיב בתיק.
כי שינוי אחד בריבית יכול לשנות את התמחור של עולם שלם של נכסים.

*המידע הינו כללי בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה, הצעה או הזמנה לביצוע פעולה בנייר ערך כלשהו. by @legacy_fo

3

0

a month ago

חשבתם שאפשר להשקיע בחברה רק אחרי שהיא מגיעה לבורסה?
לא בהכרח.

לצד הבורסות שאנחנו מכירים קיים עולם שלם שנקרא שוק הסקנדרי (Secondary Market), ובו ניתן לבצע עסקאות בנכסים שכבר הונפקו או הוקצו בעבר.
כשמדברים על סקנדרי בהשקעות פרטיות, הכוונה בדרך כלל לעסקאות שבהן משקיע קונה החזקה קיימת ממשקיע, עובד, מייסד או גוף אחר שרוצה למכור, במקום שהכסף ייכנס לחברה במסגרת גיוס הון חדש.

למה שמישהו ימכור?
חברות פרטיות יכולות להישאר פרטיות במשך שנים. בתקופה הזו עובדים, מייסדים וקרנות עשויים להחזיק מניות בעלות שווי משמעותי, אבל ללא נזילות פשוטה כמו בבורסה.
עסקת סקנדרי יכולה לתת להם אפשרות לממש חלק מההחזקה.

ומהצד השני נמצא המשקיע.
עבורו, זו עשויה להיות דרך לקבל חשיפה לחברה פרטית בשלב מתקדם יותר, לעיתים לאחר שכבר יש לה מוצר, הכנסות, לקוחות והיסטוריה עסקית שניתן לנתח.
אבל חשוב להבין: סקנדרי אינו "קיצור דרך" להשקעה לפני הנפקה.
הנזילות מוגבלת, המידע עשוי להיות מצומצם יותר מאשר בחברה ציבורית, קביעת השווי מורכבת, ולעסקאות עשויות להיות מגבלות על העברת המניות וזכויות שונות בין סוגי ההחזקות.

ולכן השאלה היא לא רק:
"באיזו חברה אפשר להשקיע לפני כולם?"
אלא באיזה מחיר נכנסים, מה בדיוק קונים, מהם התנאים, ומה הסיכון ביחס להזדמנות.

ב־Legacy Family Office אנחנו מאמינים שהזדמנות השקעה מתחילה בהבנת התמונה המלאה, ולא רק בשם שמופיע עליה.

Legacy Family Office
יותר ממספרים. תמונה פיננסית רחבה.
*המידע הינו כללי בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה, הצעה או הזמנה לביצוע פעולה בנייר ערך כלשהו. by @legacy_fo

1

0

2 months ago

כשמדברים על מהפכת ה־AI, השמות הראשונים שעולים הם בדרך כלל ChatGPT, Google או NVIDIA.
אבל מאחורי הקלעים יש חברות שבונות את השכבה שמאפשרת לארגונים לקחת AI ולהפוך אותו לכלי עבודה אמיתי.
אחת הבולטות שבהן היא Palantir.

המערכות של החברה מחברות בין כמויות עצומות של נתונים, מערכות ארגוניות ו־AI, כדי לעזור לארגונים לקבל החלטות ולנהל תהליכים בזמן אמת. זה קורה בתחומים כמו ביטחון, תעשייה, בריאות, תשתיות וחברות מסחריות.
והצמיחה כרגע יוצאת דופן.

ברבעון השני של 2026 Palantir דיווחה על:
1.94 מיליארד דולר הכנסות
עלייה של 93% לעומת השנה הקודמת.
הפעילות המסחרית בארה״ב צמחה ב־149%, והרווח הנקי לפי GAAP הגיע לכ־1.06 מיליארד דולר. החברה גם העלתה את תחזית ההכנסות שלה לשנת 2026 לכ־8.15 מיליארד דולר.

אז איפה נמצא הפוטנציאל?
ככל שחברות עוברות מלדבר על AI ללהטמיע אותו בתוך הפעילות היומיומית שלהן, עולה הצורך במערכות שיודעות לחבר בין המודלים, הנתונים והחלטות בעולם האמיתי.
וזה בדיוק המקום שבו Palantir מנסה להתמקם.
אבל לצד הצמיחה המרשימה חשוב לזכור: חברה שצומחת במהירות מייצרת גם ציפיות גבוהות מאוד מהמשך הדרך.

וזו בדיוק הסיבה שב־Legacy Family Office אנחנו לא מסתכלים רק על חברה שנמצאת בכותרות.
אנחנו מסתכלים על העסק, המספרים, המגמה, הסיכונים ועל המקום שלה בתוך השינויים הגדולים שעוברים על הכלכלה העולמית.
כי לפעמים הסיפור המעניין ביותר בעולם ה־AI נמצא דווקא בחברות שמצליחות להפוך טכנולוגיה ליישום אמיתי.

*המידע הינו כללי בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה, הצעה או הזמנה לביצוע פעולה בנייר ערך כלשהו. by @legacy_fo

2

0

2 months ago

היום אדם אחד ידבר בוויומינג, והשווקים בכל העולם יקשיבו לכל מילה.

יו״ר הפדרל ריזרב, קווין וורש, יישא את הנאום המרכזי בוועידת ג׳קסון הול, בתקופה שבה השאלה הגדולה חוזרת לשולחן:
לאן הולכת הריבית בארה״ב?
האינפלציה עדיין נמצאת מעל יעד הפד, ובימים האחרונים מספר בכירים בבנק המרכזי כבר הזהירו כי ייתכן שהריבית הנוכחית אינה מרסנת מספיק את עליות המחירים.

לכן המשקיעים יחפשו בנאום רמזים:
האם הריבית תישאר גבוהה?
האם העלאה נוספת חוזרת להיות אפשרות?
ועד כמה הפד מודאג מהאינפלציה?

וזה הרבה יותר מסיפור אמריקאי.
שינוי בציפיות לריבית בארה״ב יכול להשפיע במהירות על וול סטריט, תשואות האג״ח, הדולר ועלויות המימון בעולם.
גם השווקים כבר ממתינים לנאום, כאשר הדולר ושוק האג״ח מגיבים לציפיות לגבי הצעד הבא של הפד.

ומשם ההשפעה יכולה להגיע גם אלינו: לשער הדולר־שקל, להשקעות בחו״ל ולחסכונות של ישראלים החשופים לשוק האמריקאי דרך קרנות השתלמות, קופות גמל ותיקי השקעות.

לכן היום לא נקשיב רק למה שוורש אומר.
נקשיב למה שהשווקים מבינים ממה שהוא אומר.
ב־Legacy אנחנו עוקבים גם אחרי האירועים שמעצבים את סביבת ההשקעות, לא רק אחרי מה שקורה בתוך השוק עצמו.

Legacy Family Office
יותר ממספרים. תמונה פיננסית רחבה.

*המידע הינו כללי בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה, הצעה או הזמנה לביצוע פעולה בנייר ערך כלשהו. by @legacy_fo

4

0

2 months ago

חלק משמעותי מהנכסים הפיננסיים של משקי הבית בישראל מוחזק כיום בעו״ש ובפיקדונות.
ולפעמים זה בדיוק המקום הנכון.
כספים שנדרשים לטווח הקצר צריכים בדרך כלל לשמור על נזילות, זמינות ורמת סיכון מתאימה.

אבל כאשר סכומים משמעותיים נשארים באותם אפיקים לאורך זמן, כדאי לעצור ולבחון:
האם הם רק "חונים", או שהם מנוהלים בהתאם למטרות הפיננסיות שלכם?

כי הון שמיועד לשימוש בעוד מספר חודשים לא אמור להתנהל כמו הון שמיועד לעוד 5, 10 או 20 שנה.
כאן נכנס לתמונה התכנון הפיננסי.
יש כיום מגוון פתרונות שיכולים להתאים למטרות שונות, בהם גמל להשקעה, פוליסות חיסכון, תיקי השקעות, קרנות כספיות, פיקדונות ואפיקים נוספים.

אבל השאלה החשובה אינה רק איזה מוצר לבחור.
אלא איזה תפקיד כל חלק מההון שלכם אמור למלא.
מה צריך להישאר נזיל?
מה מיועד לטווח בינוני?
ומה יכול להיות מושקע לטווח ארוך יותר?

ב־Legacy Family Office אנחנו מסתכלים על התמונה המלאה ומסייעים למשפחות לבנות מבנה פיננסי שמתאים למטרות, לטווחי הזמן ולרמת הסיכון שלהן.
כי ניהול נכון מתחיל לא בשאלה איפה הכסף נמצא, אלא מה אתם רוצים שהוא יעשה עבורכם.

מוזמנים לדבר איתנו.

*המידע הינו כללי בלבד ואינו מהווה ייעוץ פיננסי, ייעוץ השקעות, המלצה או הצעה לביצוע פעולה מכל סוג. by @legacy_fo

1

0

2 months ago

אחרי תקופה חזקה מאוד בשוק הישראלי, התנודתיות האחרונה מעלה שאלה טבעית:
תיקון זמני או שינוי כיוון?
התשובה היא שלא כל ירידה אחרי תקופה של עליות מעידה בהכרח על שינוי מגמה.

כדי להבין מה באמת קורה צריך להסתכל מעבר לגרף: על סביבת הריבית, מצב הכלכלה בישראל, ביצועי החברות ומכפיליהן, השקל וגם על מה שקורה בשווקים בעולם.
כלומר, הירידות האחרונות הן בהחלט משהו שצריך לעקוב אחריו, אבל הן רק חלק מהתמונה.
בדיוק בתקופות כאלה חשוב לא לקבל החלטות מתוך לחץ, אלא לבדוק האם תיק ההשקעות עדיין מתאים למטרות, לטווח ההשקעה ולרמת הסיכון שלכם.

ב־Legacy Family Office אנחנו מסתכלים על כל התמונה הפיננסית ולא רק על מה שהשוק עשה השבוע.
כי השאלה היא לא רק אם השוק יעלה או ירד.
אלא האם אתם ערוכים נכון לשני התרחישים.
מוזמנים לדבר איתנו.

*המידע הינו כללי בלבד ואינו מהווה ייעוץ פיננסי, ייעוץ השקעות, המלצה, הצעה או הזמנה לביצוע פעולה מכל סוג. by @legacy_fo

1

0

2 months ago

כשאומרים AI, רובנו ישר חושבים על ChatGPT.
אבל האמת היא שמאחורי כל תשובה של AI עומדת תעשייה עצומה.

יש את החברות שמפתחות את המודלים, כמו OpenAI ו-Google.
יש את יצרניות השבבים, ובראשן NVIDIA.
יש את ענקיות הענן כמו Microsoft, Amazon ו-Google.
ומאחורי כל זה יש גם דאטה סנטרים, חשמל, קירור ותשתיות בהיקפים אדירים.

וזה בדיוק מה שהופך את מהפכת ה-AI להרבה יותר מטרנד טכנולוגי.
היא כבר משפיעה על שוקי ההון, על חברות האנרגיה, על עולם השבבים, על תשתיות ועל הדרך שבה החברות הגדולות בעולם משקיעות את הכסף שלהן.

אז השאלה המעניינת היא לא רק מי בונה את ה-AI.
אלא מי באמת מרוויח מכל המהפכה הזאת?

ב-Legacy Family Office אנחנו מסתכלים על התמונה הרחבה, מחברים בין המגמות שמשנות את הכלכלה העולמית לבין עולם ההשקעות ובוחנים איפה נמצאות ההזדמנויות וגם איפה נמצאים הסיכונים.

רוצים להבין איך המגמות הגדולות בעולם יכולות להשפיע גם על הכסף שלכם?
אנחנו כאן.

*המידע הינו כללי בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות, המלצה או הצעה לביצוע פעולה פיננסית כלשהי. by @legacy_fo

2

0

2 months ago

מיצר הורמוז אולי נראה כמו נקודה קטנה על המפה, אבל כל שינוי בו יכול להגיע מהר מאוד לכיס של כולנו.

דרך המיצר עוברת כמות משמעותית מהנפט והגז הנסחרים בעולם. כאשר יש איום על חופש השיט, חברות הספנות והביטוח מתמחרות מיד את הסיכון. התוצאה היא עלייה אפשרית במחירי האנרגיה, ההובלה והיבוא.

ואיך זה מגיע אלינו?
מחירי הדלק עלולים לעלות, הובלת מוצרים נעשית יקרה יותר, טיסות ומשלוחים מתייקרים, ועלויות הייצור של עסקים גדלות. בהמשך, חלק מהעלויות האלו עשוי להתגלגל אל הצרכן דרך מחירי המזון, מוצרי החשמל, חומרי הבנייה ושירותים נוספים.

ההשפעה לא נעצרת שם. עלייה במחירי האנרגיה עלולה להגביר את האינפלציה, להשפיע על שערי המטבע ולהקשות על הורדת הריבית. כך, אירוע גיאופוליטי שמתרחש הרחק מישראל יכול להשפיע גם על ההחזר החודשי, על החיסכון ועל תיק ההשקעות.

זו בדיוק הסיבה שתכנון פיננסי נכון לא מתמקד רק בתשואה. הוא מביא בחשבון גם סיכונים, פיזור, נזילות ושינויים בכלכלה העולמית.
ב־Legacy Family Office מסתכלים על התמונה המלאה, כדי לקבל החלטות פיננסיות מתוך אסטרטגיה ולא מתוך לחץ.

*המידע בפוסט הוא כללי ואינו מהווה ייעוץ השקעות, ייעוץ פיננסי או תחליף לייעוץ אישי. by @legacy_fo

5

0

3 months ago